交易者十分自由，可以在全球任何一個地方生活、工作，可以對日常事務充耳不聞，可以不理任何人。這是成功交易者的生活寫照，也是很多人渴望達到的境界。

如何以交易爲生？美國的亞曆山大.埃爾德用自己的經曆、經驗告訴你，你也可以以trading for a living。他曾經是一位精神病醫生，對股票、債券等一無所知，看了恩格爾(Engel)的《如何買股票》後，接觸到了一個全新的世界。自此之後，他開始熱切地研究市場，經過多年的學習和實踐，終于成爲一名成功的交易者，實現以交易爲生的夢想。

這是一本幾乎屬于交易者必讀的經典而實用的書。春節期間，讀完了埃爾德的《以交易爲生》，深有感悟。于是決定重讀一遍，把其中對自己啓發觸動最多的地方加以總結。成功的交易奠基于三大支柱：心理、市場分析與交易系統，資金管理。關于資金管理，說的較少，且和心理部分有重合，所以我將這兩部分放在一起說。我將從交易心理和交易系統兩方面闡述。

心態是交易成敗的根本。交易者的成功取決于他控制情緒的能力。如何控制情緒？作者根據他做精神病醫生的經曆，介紹了全新的情緒控制方法。他說，每個人都有自毀的傾向，不要把損失歸因于運氣不好，或是找別的理由。交易者必須承認他是輸方，就好比喝醉的人必須承認他酗酒一樣，然後他才能開始康複之旅。

因此，每天早上開始交易之前，作者都會坐在辦公室的報價屏說：“我是輸方，我的內心深處有自毀傾向。”這和我前幾天看知名分析師張化橋的文章有異曲同工之妙。他說：你只有先向市場投降，然後才能徹底解放自己，並且最終戰勝市場。特別是在一個人人都覺得自己比別人都聰明的市場上，最終獲勝的未必是最聰明的，反而很有可能是認爲自己最笨的人，因爲最笨的人總是在避免犯錯誤。

有誰能在這個市場中自诩天才呢？至少我不是，

很多經驗和教訓，都必須是在親自踩坑之後，痛了才會悟出來的。

投資成功的核心不是去抓更多的機會，而是耐心等待，把某一個機會用好，把一個品種做精，當機會來臨，用極大的意志力把交易機會用到極致。這樣的交易效果遠比發現十次交易機會，每一次都淺嘗辄止要好得多。

我自己炒股至今也有12年之余，前3年大虧70%，從300萬只剩90萬了。經曆各種壓力、痛苦、迷茫，最終大徹大悟。這幾年自己開了個小賬戶，見證自己通過自己的努力，3年時間裏從50萬做到了850萬，也是算市場對于自己這些年努力的一種回報吧。

一直記得我剛入市的時候，總覺得炒股很簡單，于是學了幾個戰法，幾條K線，就迫不及待的想在股市中證明自己的能力，結果卻爲了自己的自負而付出了沉重的代價。後來我父親知道後，更是給我一頓臭罵，從小到大，那是父親第一次教訓我，我便暗下決心，不能讓父親對我失望。

回想起悟道前的日子，真是感慨萬千，如人飲水冷暖自知。多少個夜晚對著紅紅綠綠的K線發呆，多少次被市場教訓的想要放棄，又在最後一刻選擇了繼續堅持。別人在遊山玩水的時候我在看走勢圖，別人在呼呼大睡的時候我在看走勢圖。皇天不負苦心人，當我把能犯的錯都犯了一遍然後不再犯錯的時候，我就知道什麽是對的，這就是別人說的悟道了吧。

我之所以能從大虧走到大贏！只因爲這十幾年來，我摸清了莊家操盤的基層邏輯，最簡單的東西其實最有價值，如果能把它吃透悟精，反複實踐，成爲高手只是時間問題！

有一件事讓我終身難忘，那就是在15年有幸和一位私募坐莊一支股票，並參與其全部過程，讓我也大開眼界，極爲震撼。今天我願意跟大家分享，看看機構是怎樣坐莊操盤的。

首先在明白操盤之前，我們要知道股市實際是資金的博弈，天天上演著大魚吃小魚，小魚吃蝦米的法則，操盤也圍繞著經濟學中的著名概念“博弈論”和“信息不對稱”展開。所謂博弈論，對手資金有兩種狀態：要麽是合作，要麽是對抗，這兩種狀態在不同階段會不斷轉化。所謂信息不對稱，就是對手永遠也不知道你的資金籌碼到底有多少，誰也不敢輕舉妄動。經濟學完整的稱之爲“不完全信息動態博弈”，如何找到其中的均衡成爲了制勝要點。

坐莊操盤的大致流程如下：選股—試盤—吸籌—拉升—出貨，每一步都要精美得像藝術品，才能完成完美的操盤，我們結合實例一步一步來說。

傳統理論裏的做莊過程無非是吸籌、拉升、洗盤、出貨。而大家應該理解莊家做莊的核心是在可控制的範圍內，利用股價漲跌和時間，完成對散戶情緒和行爲的控制。

一，莊家砸盤手法什麽是砸盤？

一般砸盤分爲兩種情況，一種是上升過程中，莊家要對跟風籌碼做一次清洗，在某個價格大幅度抛空股票，造成下跌假象，引誘散戶和跟風者賣出；另一種發生在某個股票莊家完成了做莊的目的，股價相當高的時候，莊家通過大幅度抛出股票砸盤，達到出逃的目的。

二、莊家爲什麽要砸盤？

1、上漲階段砸盤，爲了降低成本。

2、拉升前砸盤，爲了使短線客或者信心不足的散戶出局，並吸收他們抛出的籌碼，達到輕松拉升的目的。砸盤的同時，主力也從抛出籌碼中獲得籌碼分布狀況的信息，常叫做“試盤”。

3、出貨砸盤，這種情況極少，但不得不防。有些主力獲得重大利空信息，會出現不顧一切砸盤出貨的行爲。這一般是在迫不得已的情況下才可能發生。

三、砸盤時間

1、砸盤時間一般在1周-1個月，大熊市階段可能超過3個月。

2、長期棄莊的砸盤可能不計成本地砸，時間可能較短；

3、周期性調整的砸盤時間通常長些；

4、瀑布式的砸盤時間在10-20天，一個波段或台階的砸盤時間在10天左右，誘空式、利空式和死叉式的砸盤時間在7-15天。

四、典型的砸盤形態

1、瀑布式砸盤，這種方式多數出現在莊家出貨接近尾聲，有時是遇到某種突發性重大利空消息影響，或莊家自身原因，如資金緊缺、違規操縱被查等。

莊家采取極端的手法迅速砸低股價，形成“瀑布式”跳水形態。在K線圖上連續拉出大陰線或直接跌停板，盤面上經常出現“一”或倒“T”形形態。采用這種手法的莊家看空後市，適逢大勢趨淡，人氣冷卻，且莊家籌碼已經不多了，不在乎剩余籌碼的利潤。這種方式結束以後，可能會出現曆史大底部區域，但底部震蕩時間相當長，而且震蕩幅度也很大，散戶操作起來難度也很大，底部也容易虧錢。

莊家坐莊意圖：這種走勢往往不講什麽道理，不計較利潤，也不管什麽後果和市場影響，因此也就沒有什麽明確的坐莊意圖。當然，有的莊家是爲了下一次坐莊，而刻意將股價打到一個低點，砸盤與建倉可能同時存在。

散戶應對技巧：遠離市場,觀賞莊家“跳水”表演。待跳不下去時,進去先做一波反彈後,再視情況而定。

2.台階式砸盤

這種走勢就是莊家將股價下砸一個台階後，調整一段時間，待散戶因判斷失誤而介入時，又將股價再砸一截，之後又整理一段時間，再向下砸盤，日K線組合形成下行的台階式。砸盤結束以後，股價可能會到達底部區域，但盤底時間長、震幅大，散戶操作難度也大。引起砸盤的原因，可能是爲新行情做准備，或是籌碼派發後期，莊家棄莊換股，一般不會是消息引起的砸盤，消息引起的砸盤一次性動作，砸完就結束。

台階式砸盤與台階式出貨在走勢上、形態上十分相似，二者的主要區別在于：台階式出貨往往出現在下跌過程中的中位、高位，股價遠沒有見底；台階式砸盤往往出現在下跌過程中的中位、低位，股價基本達到底部區域。

莊家坐莊意圖：一是籌碼已經派發得所剩不多，坐莊利潤也十分豐厚，但股票（宏觀）本身不錯，對盤面（微觀）諸多因素也了如指掌，莊家不想棄盤而去，因此用手中少量籌碼砸低股價，爲新一輪行情騰出操作空間；

二是受宏觀和微觀因素影響，或莊家自身原因，不再戀戰，故棄莊而去。

散戶應對技巧：遇到這種走勢時,不應過早介入,免得受套牢之苦,在出現明顯的底部形態後再作決定。

3、空頭式砸盤

這種方式通常有兩種現象：

一種是誘空式砸盤。莊家基本完成了出貨任務，爲了使股價更低而采取的誘空式假象，目的是給下一次炒作騰出足夠的吸籌空間，因而用已有的籌碼刻意大幅向下砸低股價，誘發散戶抛盤出現。

另一種是利空式砸盤。莊家在坐莊過程中，遇到某種不可預見的突發性重大利空消息，大量抛盤湧出，莊家應接不及，被迫加入到砸盤隊伍之中。

誘空式砸盤和利空式砸盤的主要區別：誘空式砸盤是莊家的主動行爲，什麽時候砸盤，在什麽價格砸盤，砸到什麽位置，全由莊家說了算；利空式砸盤是莊家的被動行爲，是受外界因素影響引起的，主動權不在于莊家，對盤面走勢莊家也一時難以預測。

莊家坐莊意圖：誘空式砸盤是一種假砸盤，坐莊意圖是建倉。利空式砸盤可能是真也可能是假，主要取決于消息的真假及力度大小。若是假消息引起的砸盤，坐莊意圖同樣是爲了建倉;若是真消息引起的砸盤，莊家可能還在繼續出貨。

散戶應對技巧：誘空式砸盤可以觀察盤面變化進行分析,在分時走勢中,莊家在賣盤和買盤上同時堆放巨量賣單,然後用大單向下砸,使股價一路走低。若是這種現象,散戶可以在股價下跌一段距離後,逢低買入等待反彈行情出現。對于利空式砸盤,可以根據前面介紹消息的真假判斷方法進行研判,並決定買賣行爲。

4、慣性式砸盤

股價運行是受到外力作用即資金推動而出現漲跌行情，在一輪趨勢行情的末端，受慣性作用往往會出現一定幅度的價格延伸，這同機械運動的原理是一樣的。因此這種砸盤方式，是由于莊家長期采用無量陰跌式出貨，股價形成一條下降趨勢線，在派發接近尾聲時，莊家利用下跌慣性進行砸盤，使股價下跌加速，幅度加深。這種形式出現後，也往往預示著股價跌勢漸近尾聲。

莊家坐莊意圖：

這是莊家運用慣性原理所采用的操盤方式。可能是想清倉離場，所以不計成本地在抛空股票，或者故意打低股價，再度進場收集籌碼。

5、死叉式砸盤

金叉上漲、死叉下跌已成爲股市操作的通理，莊家正是利用散戶銘記于心的理念進行做盤。股價見頂回落一定幅度後，出現短暫的反彈行情，由于莊家出貨堅決，反彈結束後股價再次步入跌勢。隨後，5日均線向下死叉10日均線後，再次死叉30日均線，10日均線下行。不幾日，10日均線向下死叉30日均線，30日均線下行，在圖形上出現一個尖頭向下的死亡角。死亡角一旦形成頗具殺傷力，因此死叉後股價比此前跌得更凶，成交量也有明顯的放大。

在股市中...

淹死的，都是會遊泳的；踏空的，都是看K線的；站崗的，都是玩波段的；抄底的，都是最有錢的；割肉的，都是借貸款的；老油條，都是聽廣播的；生瓜蛋，都是捂大盤的；唱多的，都是上賊船的；唱空的，都是受過騙的；賠錢的，都是勤算賬的……

想想還確實是這麽回事……

股市投資是一場馬拉松，不是百米賽，你不能急于求成，更不能投機取巧！短線是銀，長線是金。

真正的投資家，是能看准股市的長期趨向，掌握先機，長期等待的人。只圖短利而沒有長遠眼光的人是不算投資高手。

在股票市場上賺大錢的總是少數人。當大多數人發瘋時，保持一點清醒；遠見和耐心是成功投資者必須具備的基本素質。當大多數人害怕的時候，要有足夠的勇氣。

交易之道藏于心，如果讓我來形容交易，既簡單又複雜，簡單到無需任何理由買了就能掙到錢，可能在最壞的時候仍有漲得最好的股。

複雜到用盡任何方法尋找盈利答案，最終總感覺又回到起點沒有收獲而且資金還出現大虧，資金曲線就象股市一樣上下起伏，從來沒有穩定過。

心態無所謂好壞，不管你是什麽樣的性格，都是與生俱來，關鍵還是在于心態，成功人士都具備管理心態的方法和能力。

交易就是賭博，玩的就是心態，贏時要放膽，輸時要舍得放棄。對行情賺到錢沒啥了不起，看對行情虧了錢還能不受影響接著下單才厲害。

自己不是輸在盈利能力,而是死在虧損大了舍不得砍，老是幻想能挺回來。允許自己犯錯並能控制自己的虧損應該是最終的目標。