對于股市裏的每位投資者來講，入市最主要的目的就是贏利。沒有人是奔著賠錢的目的來到股市的。盡管股市的二八定律被一代又一代的投資者見證，卻仍然有源源不斷的投資者進入股市，因爲他們認爲，自己會是幸運的，以自己的聰明才智，是肯定能夠掙到錢的。然而殘酷的現實使一批批的所謂聰明人士，最終賠得一塌糊塗。

難道在股市裏掙錢真的很難嗎？當然不是。這樣的問題我曾經回答過無數個投資者朋友。當我問他們對股市了解多少後，我就明白了爲什麽他們會賠錢。很多投資者在入市之前對股市一無所知，只是聽朋友說可以掙錢就進來了；有的投資者炒了大半年也不知道怎麽看成交量，更不要說懂K線圖形。試問，這樣的投資者能賺到錢嗎？其實炒股並不難，只要肯學習，掌握了最基本的知識，再善于總結投資經驗和教訓，賺錢是遲早的事情。如果一味地憑空去猜測、靠感覺去買賣的話，或許會有一時的贏利，但終究會賠得一塌糊塗。

股票被套之後死扛，扛到解套的那一天，這是很多投資者慣用的方法，在過去的很長一段時間，有不少就是這樣扛過來的，甚至最後還盈利了，而割肉止損的那些人割了也就割了，最後由浮虧變成了真實的虧損。不能說死扛就一定不對，前提是你要對于你手上的票和整體的大環境有一個通透的了解，如果是一個牛市初期的時空環境，而你手上的票質地又不是很差，當然是可以扛，甚至可以加倉攤低成本，如果真的是處于牛市的初期，坦白說，也就不會有此一問了，由此一問的時候，多數是在牛市的最後階段，高峰去買的股票，等到牛市結束了，發現自己被套在了山崗上，這個時候才會進行多方求助，尋求解套之道。

被套在了山崗上山峰上，對于那些真正戰略級的操盤手而言，也許還有自救的可能性，但對于普通的投資者而言，技術不占優勢，資金不占優勢，策略不占優勢，通過自救達到解套的目的本身就是奢望。剩下的就要想一想，熊市要走多久？大盤的底在哪裏？你所買的這只股票有沒有底？底在哪裏？支撐你購買和持有這支股票的理由還存在不存在？如果這些都不存在了，你又不知道這只股票的底可能在哪裏，你打算在這支股票上虧損多少錢？是虧損一半，虧損70%，還是虧損90%，甚至虧損100%或者更多？不要覺得這不可能，48塊的中石油的案例擺在那裏，衆多退市還沒割肉賣出的案例擺在那裏。

尤其是現在的環境完全不同了，股票的供給量越來越大，而資金變成了相對稀缺的資源，好股票不斷的創出新高，而一些沒有業績，沒有前景的公司的股票被牢牢地鎖定在地板區域附近幾年都不見擡頭，這時候如果是在某一個高峰買的股票被套了，那很有可能永遠沒有解套的可能，特別是在資金越來越擁抱好股票的情況下，同時，退市的股票也越來越多，這個時候對于被套的股票，如果完全的沒有任何業績的支撐，沒有實際的真正的概念可講，甚至說連續虧損，財務造假，內幕交易等狀況發生，退市將成爲極大概率的事件，而退市對于投資者將是滅頂之災。

所以如何撤退也是一門學問，既能保住前期的投資收益，又能避免後續帶來不必要的損失。

一、合理的止損點和止盈點

股票價格走勢充滿著變數，當我們預測成功時，要懂得見好就收、鎖定利潤，這是止盈；當我們預測錯誤的時候，也要學會及時認錯，這是止損。

止盈止損不是簡單主觀臆測，而是在我們對個股後期走向難以判斷的時候才需要采取的方法。特別是止損，在我們實施了一筆買入交易後，應設立適當的止損價，以保證我們的本金不會因價格的反向運行而蒙受過大的虧損。

止損的重要性，從實盤上的漲跌幅度來分或許更能有所感悟。當你的資金從10萬元虧成了9萬元，虧損率是1÷10=10%，此時，你從9萬元再恢複到10萬元需要的盈利率只是1÷9=11.1%，這似乎並不難。但虧損總是在不斷加大的，而且，一些個股跌起來很難見底，在弱市下，跌幅超過50%的個股比比皆是。如果你從10萬元虧成了5萬元，虧損率是50%，那麽需要價上漲100%才能回本。要想在隨後可能出現的震蕩行情或是上升行情中坐穩一只上漲100%的黑馬股，這可是非常困難的。換句話說，如果我們有這樣的能力與運氣，或許當初就不會買到這樣的股，也不會虧損50%了。

有一個較爲合理的幅度，5%，它不至于使我們因價格小波動而被“洗”出去，也很有可能保護本金安全。例如，在追漲時，如果個股在我們買入後又下跌了5%，這證明個股也許並不如我們想象的那樣強勢，這是一筆錯誤的交易；在抄底時，這表明當前的點位支撐力並不強，否則也不會再跌5%了。

止損價的設立更多地取決于我們願意承擔多大的風險。當然，止損價的設立也並非固定了就好。止跌價的設立也是一門藝術，它需要結合同期的股市走向情況、個股的走向情況等因素來綜合設定，此外，還要考慮這筆交易所投入的資金量。如果個股的股性較活躍，易見大起大落的走勢，且我們投入的資金量又較多，則止損價應設在離買入價近一點的位置，這樣可以降低一筆交易所承擔的風險。反之，則可適當地放寬止損價。

二、靈活應對股價破位走勢

（1）高位盤整後破位下行。此情況多發生在一些長時間高位運行的莊股上。如果該類個股以放量跌停或大幅向下跳空等長陰線方式跌破此前的盤整區，基本上都會伴隨著股價的連續下跌。由于破位後跌幅極大，持股的投資者應在破位的第一時間減倉出局，而不應心存幻想，抱有僥幸心理。

（2）跌破關鍵點破位下行。由于曆史原因大盤所形成的重要底部和一些關鍵性的整數關口，一般都具有較強烈的技術支撐和心理支撐作用。在沒有重大利空的情況下，在這些相關點位跌破後，通常會引發大量短線資金的介入而出現反彈，此時的破位常是市場短期見底的信號。如果在破位前投資者采取謹慎觀望策略的話，那麽一旦破位出現後，則不應跟風殺跌，反而可以考慮適當參與把握短線的機會。

（3）跌穿中、長期均線破位下行。如果盤中跌破這類均線，則不必急于采取行動。因爲這有可能是假跌，收盤之前還有可能被拉回。但若是有效突破，則應引起注意。因爲這種情況多代表著中期下跌趨勢的確立和形成，股價在此後的較長時間內仍會繼續調整。比如，60日均線被跌破一般意味著階段性高點已經形成；120日半年線的跌破表明中線調整趨勢已經開始，這時應離場觀望。

（4）技術形態分析上的破位。例如頭肩頂或雙重頂的頸線位、上升趨勢線、箱形整理的箱底位等重要的位置被跌破，這時多會伴隨著成交量放大的情況出現。破位之後調整的深度主要取決于技術形態的大小。形態越大、持續時間越長，破位之後調整的空間也會越大。不過由于技術形態在破位之後短時間內可能還會出現對頸線位的反抽確認，如果沒有在形態剛剛破位時出局，那麽反抽確認之時就是最後的逃命機會。

（5）各種指標發出的破位信號。例如，布林線中軌的跌穿、KDJ、MACD指標的高位死叉等。投資者需要注意的是，在運用技術指標來判斷股價或股指的破位時，應當盡量以趨勢類指標和中、長期指標的信號爲准。因爲短線指標對股價的變化過于敏感，常會出現假破位的情況。

三、正確看待交易結果的心態

1、面對短線抛空後的任何結果，都以平和的心態去看待

短線操作成功與否不是看單次是否短線贏利，而是看一個階段成功的概率有多少，能否做到“賺大賠小”。世界上沒有一個交易者是百分百操作成功的，尤其是短線操作，成功率並不是判斷的指標，根本的指標是一段時間下來的短線操作是否達到了“賺大賠小”的要求。短線交易者在賣出抛空時，不應該讓前一次交易結果影響到後續操作，抛棄前面的贏利或虧損，輕裝上陣，將前面得失對當前的心理影響降到最低。

2、截斷虧損，讓利潤奔跑，適當認輸並不可恥

生活裏能輸的起人不多，每個人都是這個世界的過客，所以本性上覺得理應多獲取一些，享受生活，享受夢想，而這離不開金錢作爲物質基礎，所以在一日千金的投機市場，能輸的起金錢的交易者就更少了，也正是因爲輸不起，所以多數交易者都喜歡並且致力于做交易的加法。

而當交易者開始只想做加法的時候，往往意味著自己只想做加法，不想做減法了，風險不會因爲你的逃避而變小或者變得不存在。

什麽樣的信仰，決定什麽樣的生活，同樣，什麽樣的理念，也決定了什麽樣的交易，你信仰加法，就永遠不會做好止損，你信仰減法，才會在風險管理和資金管理的幫助下，把交易做的更好，股民裏面沒有神，更沒有神一樣的預測。

要賺多少錢，先問問自己能承受多少虧損，虧多少個點，使用多少的開倉資金，交易是一個過程，而不是一次過程。在這個過程裏我們會賺錢，會虧錢，少數交易者找到了怎麽樣讓盈利多過虧損的方法，絕大多數的交易者還在找怎麽樣只賺不虧得方法，其實真的沒有這種方法。

真正靠譜的不在于比選擇什麽樣的交易理論，而是你在心理上真的已經做好了虧損的准備，有的時候，明明嘴上喊著我願意接受虧損，可是一到實盤交易手就不聽使喚，不但不止損，還逆勢往裏補倉，想想，錢是不是都是這樣虧大的？

即使偶爾有那麽幾次把虧損的單子補回來了，沒虧錢甚至還有點小利，但是這個結果一定是爆倉的。